民生宏(hóng)观 · 周君芝团队(duì)

　　导读

　　广交会是中国“第一(yī)展"，疫(yì)后线下(xià)广交终于在4月(yuè)中旬重启(qǐ)。我们赶(gǎn)赴133届广交(jiāo)会，把握(wò)人(rén)流交(jiāo)织背后的中国出口暗线(xiàn)。

　　要点

　　4月(yuè)中(zhōng)国进出口商品交易会（即广交会）疫后重(zhòng)启线下开(kāi)展，我们随即赶赴广交会开(kāi)展(zhǎn)专项调研，用另(lìng)一(yī)个视角观察中国(guó)出(chū)口企(qǐ)业现状，并捕捉一些能(néng)够反(fǎn)映中(zhōng)国出口长(zhǎng)期趋势的线索。

　　通过广(guǎng)交会观察中国企业出(chū)口状(zhuàng)况(kuàng)，有两大天然优势(shì)。

　　广交会规模最大、商品种类最全(quán)、参会采购(gòu)商数(shù)量多且(qiě)国(guó)别广，被誉为“中国第一展”。

　　以本(běn)届广交会(huì)为例(lì)，展会(huì)面积(jī)达到150万平方米，时(shí)间(jiān)跨度(dù)从4月15日至5月5日，按照3期分别(bié)举办，涉及16个(gè)大类(lèi)品种，基本(běn)覆(fù)盖主要商品。

　　广交(jiāo)会参展企业所涉及的规模(mó)大小和所(suǒ)属地域非常广泛(fàn)，包(bāo)括大量中小外贸企业，也包括行(xíng)业龙头企业(yè)。广交会(huì)能够提(tí)供充(chōng)足样本，便(biàn)于我们观(guān)察中国(guó)外贸出口企业群像，这是广交会反馈中国出(chū)口(kǒu)信息的(de)第(dì)一大优势。

　　对(duì)外贸企业而言，外贸展会是重要的拓(tuò)客渠(qú)道(dào)。新增客(kè)源的数量和质量，影响外贸企业长期新(xīn)增订单。广交会(huì)参(cān)会客户及参展(zhǎn)氛围，能够为我们把握更(gèng)长趋势的外(wài)贸(mào)大环境和出口大(dà)趋势提供(gōng)线索。这是广交会反馈中国出口信息的第(dì)二(èr)大优势。

　　本次广(guǎng)交(jiāo)会调研，我(wǒ)们得到当下中(zhōng)国出口企业群像五点(diǎn)特征，或(huò)预示中国出口(kǒu)趋(qū)势。

　　趋势一(yī)，客流总体旺(wàng)盛，然更多来自境(jìng)内(nèi)采购商，欧美采购商流量明显(xiǎn)低(dī)于往年(nián)。

　　本次广(guǎng)交(jiāo)会客流量相对旺盛，相(xiāng)较(jiào)以往，今年(nián)境内(nèi)采购商明显增多。境内和境外客(kè)流比重达(dá)到3:1。往年国内外客(kè)户充分交(jiāo)流时(shí)，境内和境外采购商(shāng)比例达到1:1。

　　本次(cì)参展外(wài)商以东盟、日韩、非(fēi)洲为主，还包(bāo)含部分中东和俄罗(luó)斯客户群体(tǐ)。欧美客户数量明显下(xià)降，意(yì)味着(zhe)高效益客(kè)户不足，毕竟欧(ōu)美(měi)客户属于(yú)高效(xiào)益客(kè)户。

　　趋势二，“一(yī)带一路”沿线(xiàn)国家（东南(nán)亚、俄罗斯和(hé)中东）构成中国(guó)出口新动能。

　　与我们(men)之前(qián)长三(sān)角出口(kǒu)调研信息一致，本次广(guǎng)交会调研反馈，一(yī)带(dài)一路国(guó)家订(dìng)单(dān)增(zēng)幅较大。其中东南亚订单饱满，俄罗斯和中东(dōng)因(yīn)订单总量尚小。

　　针对俄(é)罗斯和中东国(guó)家(jiā)订单，中国不(bù)同类型出(chū)口企业(yè)感受存(cún)异。部分企业表示今年对俄快速增长，增速甚至超过30％；部(bù)分企业则表示今年对(duì)俄出口(kǒu)并未发生太大变化。

　　趋(qū)势(shì)三，相较大型和自主品(pǐn)牌外贸(mào)企业，小企业和代工企业出口(kǒu)压力明显更大。

　　企业普(pǔ)遍反馈今年(nián)海外需求较过去两年明显走弱，不同规(guī)模(mó)和类(lèi)型企(qǐ)业反馈，它们具体面临的出口压力存在明显差异(yì)。

　　小型企业普遍反馈今(jīn)年订单明显下滑，中大型企业反馈今年订单虽有下滑，下滑程度较轻，甚至部分(fēn)大中(zhōng)型企业订单略有(yǒu)增长。

　　相(xiāng)较(jiào)单纯的(de)代加(jiā)工企业，具备自主品牌的出口企(qǐ)业订单(dān)情况(kuàng)相对(duì)较(jiào)好，出口(kǒu)压力(lì)较轻(qīng)。

　　趋(qū)势四，2023年(nián)中国出口(kǒu)企(qǐ)业仍面临一定贸易摩擦(cā)压力。

　　本次调(diào)研反馈，中国外贸企(qǐ)业面临(lín)较为普遍的贸(mào)易(yì)摩擦。不仅传统的(de)欧美发达(dá)国家对中(zhōng)国外(wài)贸企业保有持续的贸易摩擦，甚(shèn)至(zhì)发(fā)展中经济体与中国(guó)之间的贸易(yì)摩擦也在加剧。

　　例如中国(guó)对非洲地区(qū)出口的(de)贸(mào)易摩(mó)擦正在加剧，主(zhǔ)要方式(shì)为加征关税，目(mù)的在于保护本地制(zhì)造业发展(zhǎn)；

　　又(yòu)例如，东(dōng)非(fēi)共同体对(duì)外关税税率分三档，终端消费品25％、中间产品10％、原材料和资本货物0％。设(shè)置关(guān)税的初衷是为保护本地制造业免(miǎn)受廉(lián)价进口竞(jìng)争。

　　趋势五，中(zhōng)国(guó)出口企业(yè)产(chǎn)业转移范围正在扩大，转(zhuǎn)移进程正(zhèng)在(zài)加速。

　　调研企业普遍反馈(kuì)，受关税税率和劳动力成本因素影(yǐng)响，当前(qián)中国企业已经开始(shǐ)产业转移。疫情(qíng)之(zhī)后产业转移浪潮加速(sù)，头部大型(xíng)企业(yè)是(shì)这一轮产业转移浪(làng)潮中(zhōng)的(de)主体。

　　目(mù)录

　　正文

　　引言

　　3月(yuè)中旬，我们开展杭州外贸专(zhuān)项调研(yán)，随(suí)后(hòu)发布(bù)《中国(guó)出(chū)口(kǒu)的优势与忧(yōu)虑》和《中国产业转(zhuǎn)移的三点(diǎn)现实》两篇专题报告，提示中(zhōng)国出(chū)口两(liǎng)点超预期表现：

　　一是今年(nián)一季度中国出(chū)口订单(dān)和金(jīn)额或(huò)将大增(zēng)，主因(yīn)去(qù)年底(dǐ)订单转移至年(nián)初；

　　二(èr)是疫情之后(hòu)中国出口企业迎来产业转(zhuǎn)移(yí)浪潮(cháo)，并影响(xiǎng)中国出口产品结构。

　　4月中(zhōng)国(guó)进出口商品交易会（即广交会）疫后重启线下开展(zhǎn)，我们前往(wǎng)广州(zhōu)进行专项调研(yán)，从另(lìng)一个(gè)角度观察(chá)中国当下出(chū)口现状以(yǐ)及中(zhōng)国(guó)出口企业面临的长期趋(qū)势。

　　一(yī)、外贸展(zhǎn)会能够反映出(chū)口的大(dà)环境和大趋势

　　对外(wài)贸企业而(ér)言，外贸(mào)展会是一(yī)个重要的拓客渠道，能够集中高效拓展(zhǎn)新客户(hù)群体(tǐ)。新增客源的数量和质量，影响(xiǎng)外贸企业(yè)长期新增(zēng)订单规模。

　　值(zhí)得注(zhù)意(yì)的是，外(wài)贸展会(huì)新拓客户并不(bù)意味着当期订单(dān)暴增(zēng)。短期之内海关(guān)总署(shǔ)统计的出口订(dìng)单主(zhǔ)要与(yǔ)之(zhī)前客户签(qiān)订的(de)老订单相关。外(wài)贸展会反映的是更长期(qī)的(de)外贸大环境(jìng)和(hé)出口大(dà)趋势。

　　二(èr)、广交(jiāo)会为中国最大外贸展会，可(kě)观察(chá)样本(běn)充足

　　广交会(huì)作为中(zhōng)国(guó)最大的进(jìn)出口(kǒu)商(shāng)品展会，已经举办133届，为(wèi)中国(guó)历(lì)史(shǐ)最长(zhǎng)的外贸展会，被誉为(wèi)“中国第一(yī)展”。

　　广交会的会展规模(mó)最大(dà)、商(shāng)品种类最全、企(qǐ)业类型(xíng)最多、参会采购(gòu)商(shāng)数(shù)量最多、国别最广，能够为我们观察中国外贸出口现状和趋势提(tí)供充(chōng)足样本。

　　133届广交会的展会面(miàn)积达到150万平方米，时间跨度(dù)从4月15日(rì)至5月5日(rì)，按照3期分(fēn)别举办(bàn)，每期涉及(jí)商品种类包括(kuò)：

　　第(dì)一(yī)期：电子及家(jiā)电、照明、车辆及配件、机械(xiè)、五金(jīn)工具、建(jiàn)材、化工产品、能(néng)源；

　　第二(èr)期：日用消费品、礼品、家居装饰品；

　　第三期(qī)：纺织服装、鞋、办公箱(xiāng)包及休闲用(yòng)品、医药及医疗保健、食品。

　　133届广(guǎng)交会第1、2期累计参展企业数(shù)量达(dá)到2.5万家，参展数量较多。

　　三(sān)、今年广(guǎng)交会反映当前外贸环境五点特征

　　第一，客流旺盛，更多来自境内采(cǎi)购商，欧美采购(gòu)商流量(liàng)明(míng)显低于(yú)往年。

　　结合现场(chǎng)调研企业反馈，本次(cì)广交会(huì)客(kè)流量相当(dāng)旺盛，但相较往期展会，本次(cì)广交(jiāo)会开放(fàng)境内采购商名(míng)额，客流结(jié)构上境(jìng)内(nèi)采购商与境外采购商(shāng)占比为3 ：1。换(huàn)言之，本次(cì)展会更多人流来自于(yú)境内采购(gòu)商(shāng)，往年(nián)内外交流比较充(chōng)分时，境内和境(jìng)外采购(gòu)商比例达到1:1。

　　本(běn)次外商结构中，欧美客户数量明显不足，本(běn)次境外采(cǎi)购商主要为东盟、日韩(hán)、中(zhōng)东、俄罗(luó)斯和非(fēi)洲(zhōu)等(děng)客(kè)户(hù)群体。

　　对(duì)中国外(wài)贸企业而言，欧(ōu)美客户属(shǔ)于高效(xiào)益客(kè)户，欧美采购(gòu)商(shāng)数量下降(jiàng)，意味着本(běn)次(cì)广交会反馈出来的(de)信(xìn)息(xī)是当(dāng)下(xi对付睡完就跑的男人，报复睡完就跑的男人à)高效益客户(hù)占比(bǐ)有(yǒu)所(suǒ)下降(jiàng)。

　　根据部分企(qǐ)业反馈，本次(cì)欧美客户(hù)数(shù)量(liàng)偏(piān)少，可能和(hé)过去3年欧美跨境电(diàn)商发展(zhǎn)迅(xùn)速有关，部(bù)分采购商已(yǐ)经(jīng)不直接前往线下(xià)展会。

　　第(dì)二，“一带(dài)一路”沿(yán)线(xiàn)国家构成出口新动(dòng)能。

　　与近期出口数据相匹配，调研企业反馈“一带一路(lù)”国家的订单增幅较为明显。除(chú)东南(nán)亚外(wài)，俄罗斯和中(zhōng)东整体的(de)采(cǎi)购规模相对偏小。

　　因此，针对俄(é)罗斯和中东(dōng)客户订(dìng)单，不同企业之间(jiān)感受存在明显(xiǎn)差(chà)异。部分企业表(biǎo)示今年对(duì)俄增长超(chāo)过(guò)30％，部分(fēn)企业则表示对俄出口并未增长。

　　和(hé)前次调研结果相近，企业普遍反馈欧美出口动能最为疲弱(ruò)，日韩(hán)需(xū)求(qiú)相对平稳。

　　第(dì)三(sān)，相较大型和(hé)自主品(pǐn)牌(pái)外贸企业，小企业和代工企业出口(kǒu)压力明显更大。

　　企业普(pǔ)遍反馈目前海(hǎi)外(wài)需求较过去2年(nián)有明显走弱，不同规模和(hé)类型的(de)企业所面临的出口(kǒu)压力存在明显差异。

　　小型企业普遍反(fǎn)馈今年订单下滑明显，而中(zhōng)大(dà)型企业则反馈今年订单虽有(yǒu)下滑，但程度相(xiāng)对较轻，甚至部分企业存在订单略增的情(qíng)况(kuàng)。

　　此外，相较于单纯的代(dài)加(jiā)工(gōng)企业，具备自主(zhǔ)品(pǐn)牌的外贸(mào)企业(yè)反馈今年(nián)订单情况相对较(jiào)好，出口压力较轻。

　　第四，2023年(nián)中国出口企(qǐ)业仍面临一定(dìng)贸易摩擦压力。

　　本次广交会参展企业反馈，中国外(wài)贸企业(yè)正面临较为广(guǎng)泛的贸(mào)易摩擦。中国(guó)和欧美发达国家之间存在贸(mào)易摩(mó)擦，除此之外，中国(guó)企业同样面(miàn)临其他地区贸易摩擦增(zēng)大，例如中国对非洲地区(qū)出口(kǒu)的贸易摩擦(cā)正在加剧，主要方式为加征关(guān)税，目的在于保护本地(dì)制造业发展。

　　2022年(nián)7月东非共(gòng)同体正式实行(xíng)第四档35％的共同对外关税的决(jué)定，计划纳入的商品包(bāo)括：乳制品(pǐn)、肉产(chǎn)品(pǐn)、谷物(wù)、食用油(yóu)、饮料和酒类、食糖及糖果、水果、坚果、咖(kā)啡、茶叶、鲜(xiān)花、调味品、家(jiā)具(jù)、皮革品、棉纺织品、服装、钢铁(tiě)产品和陶瓷(cí)产品等(děng)。

　　原先东非共体共同对(duì)外关税税(shuì)率分三档，终端消费品25％、中间产品10％、原(yuán)材(cái)料(liào)和资本货(huò)物0％。初衷(zhōng)是(shì)保护本地制(zhì)造(zào)业免(miǎn)受廉价进口竞(jìng)争。

　　第(dì)五，中国出口企业产业转移(yí)范围(wéi)正在(zài)扩(kuò)大，转移进程正在加速。

　　调研企业普遍反馈，受关税税率和劳(láo)动力成本(běn)因素影响，当前中国企业(yè)存在产业转移。疫情(qíng)之(zhī)后产业转移浪潮加速(sù)，头部大型(xíng)企(qǐ)业是产(chǎn)业转移(yí)的主要(yào)主体。

　　企业(yè)反馈产业转(zhuǎn)移主要流(liú)向东南亚，目(mù)前也开始流向(xiàng)非洲等地(dì)。产业转移至当地，生(shēng)产得(dé)到的(de)产(chǎn)成(chéng)品也(yě)主要是为销售于当地。

　　此外，产业(yè)转移(yí)对中国出口份额影响上，企业反馈和(hé)宏(hóng)观数据表现有(yǒu)所(suǒ)差(chà)异。其中，出口份额数据显示(shì)，中国出口(kǒu)劳动密集型(xíng)产品的订单(dān)近年(nián)来呈现持(chí)续下降；但(dàn)大部分(fēn)调研企业认为(wèi)转(zhuǎn)移产(chǎn)能尚不(bù)构成竞(jìng)争威胁(xié)，向东(dōng)南亚转(zhuǎn)移(yí)的订单规模较小。

　　风险提示

　　调研样本企业(yè)数量与范(fàn)围有限；海外经济(jì)衰(shuāi)退超预期。

　　本文来自民生证(zhèng)券研究院于2023年5月8日(rì)发布的报告《民生宏观(guān)调研(yán)系(xì)列之三：广交会下(xià)的出口群像》

未经允许不得转载：太仓网站建设,太仓网络公司,太仓网站制作,太仓网页设计,网站推广-昆山云度信息科技有限公司 对付睡完就跑的男人，报复睡完就跑的男人